Wat omgekeerde hypotheek Lenders zoekt in Leners

Een van de grootste voordelen van omgekeerde hypotheken - naast het feit dat zij senioren met extra geld door middel van pensioen - is dat ze gemakkelijk te kwalificeren voor. Tijdens het pensioen, veel senioren een beroep doen op de sociale zekerheid en besparingen om hun kosten te dekken. Met een beperkt inkomen, kan het moeilijk zijn om zich te kwalificeren voor de traditionele home equity leningen. Omgekeerde hypotheken werden oorspronkelijk ontworpen om beschikbaar voor senioren van alle inkomensgroepen zijn, zolang ze hebben voldoende eigen vermogen in hun huis.

Wat omgekeerde hypotheek Lenders zijn momenteel op zoek naar in Leners

De huidige vereisten voor een omgekeerde hypotheek zijn vrij eenvoudig. Omgekeerde hypotheek kredietverstrekkers zijn op zoek naar leners die minstens 62 jaar oud, eigenaar van hun huis, en een aanzienlijke hoeveelheid van het eigen vermogen hebben opgebouwd in hun huis. De specifieke hoeveelheid vermogen leners hoeven hangt af van hun leeftijd. Echter, om zich te kwalificeren, kredietnemers moeten voldoende eigen vermogen om hun oorspronkelijke hypothecaire lening met de opbrengst van de omgekeerde hypotheek terug te betalen.

Reverse hypotheekverstrekkers zijn ook op zoek naar bepaalde soorten onroerend goed. In aanmerking te komen voor een omgekeerde hypotheek, moet kredietnemers eigen en wonen in een eengezinswoning, twee tot vier-eenheid gebouw, FHA-goedgekeurde condominium, of een FHA-goedgekeurde vervaardigd huis. Mensen die aan deze eisen voldoen zullen doorgaans in aanmerking komen voor een omgekeerde hypotheek.

Hoe omgekeerde hypotheek kwalificaties kan veranderen in het komende jaar

Terwijl de meeste omgekeerde hypotheek kredietverstrekkers bieden momenteel soepeler toelatingseisen, deze eisen zal zijn veranderen zeer binnenkort. In oktober vorig jaar, de Nationale omgekeerde hypotheek Lenders Association (NRMLA) aangemoedigd omgekeerde hypotheekverstrekkers om te beginnen met het evalueren van potentiële kredietnemers zorgvuldiger. In plaats van goedkeuring van de senioren op basis van leeftijd en het eigen vermogen, NRMLA gesuggereerd dat omgekeerde hypotheek kredietverstrekkers ook overwegen kredietnemers &'; inkomen.

Door het evalueren kredietnemers &'; inkomen, zouden geldschieters beter in staat om te bepalen welke kredietnemers kunnen veroorloven om een ​​omgekeerde hypotheek te houden. Een omgekeerde hypotheek met een goede reputatie te houden, zijn leners die nodig is om de toestand van hun huis te behouden, hebben huiseigenaren verzekering, en hun eigendom belastingen te betalen. Leners die niet aan dit te doen zal worden gedwongen om hun lening vervroegd af te lossen of het gezicht van het verlies van hun huis.

In het midden van 2012, het ministerie van Volkshuisvesting en Stedelijke Ontwikkeling (HUD) zal naar verwachting nieuwe underwriting richtlijnen los. In plaats van de mogelijkheid om NRMLA &' te volgen; s suggesties over hoe te onderschrijven leningen, omgekeerde hypotheekverstrekkers zullen moeten kredietnemer &' evalueren; s gebaseerd op het inkomen. Deze nieuwe richtlijnen zou ook opleggen credit eisen aan toekomstige leners. Door het opleggen van deze richtlijnen, is HUD in de hoop om het aantal leners die uiteindelijk in gebreke gebleven op hun leningen te verminderen

Naar alle waarschijnlijkheid, HUD &';. De nieuwe richtsnoeren zullen niet al te streng. Omgekeerde hypotheek leningen werden oorspronkelijk ontworpen om senior huiseigenaren te helpen, en ze zullen blijven doen in de toekomst. Toch kunnen deze nieuwe richtlijnen te diskwalificeren sommige senioren, vooral die overleven op een beperkt inkomen. Om te voorkomen dat onderworpen aan extra underwriting, on-the-fence senioren moet snel handelen. In de komende maanden, omgekeerde hypotheekverstrekkers zullen niet langer de goedkeuring van kredietnemers op basis van hun leeftijd, het eigen vermogen en het type woning alleen
.